Coinbase fait un pas de géant vers la ‘bourse universelle’ en lançant des actions tokenisées

Coinbase est l’une des plus grandes plateformes d’échange de cryptomonnaies au monde, mais ambitionne d’être bien plus qu’un simple lieu pour échanger des Bitcoins (BTC) et d’autres monnaies numériques. L’entreprise a lancé mardi une série de nouveaux produits, franchissant ainsi une étape importante vers son rêve de devenir une  »bourse universelle ».

De véritables actions sur la blockchain

La pièce maîtresse : les actions tokenisées. Les investisseurs pourront bientôt acheter, échanger et échanger des versions numériques d’actions américaines sur la blockchain.

Les actions tokenisées sont des copies numériques d’actions réelles qui existent sur une blockchain. En théorie, cela permet de trader jour et nuit, même lorsque le marché traditionnel est fermé.

La grande différence avec la concurrence réside dans la couverture. Ces tokens sont garantis à 1 pour 1 par les actions sous-jacentes, donc chaque token correspond à une véritable action.

Étant donné que vous possédez ainsi une véritable action, vous recevez automatiquement les dividendes. Ce sont les bénéfices qu’une entreprise distribue à ses actionnaires.

De nombreux autres fournisseurs utilisent des dérivés ou des reconnaissances de dette. Dans ce cas, vous ne possédez pas les actions réelles, mais un produit dérivé qui suit le cours.

Coinbase adopte donc une approche différente. « Pour la première fois, il s’agit de véritables actions tokenisées garanties à 1 pour 1, sur lesquelles vous pouvez compter, » a déclaré le PDG Brian Armstrong. « Vous possédez une véritable part de l’entreprise sur la chaîne. »

Il est important de ne pas confondre cela avec le commerce d’actions ordinaires que Coinbase a lancé plus tôt cette année.

Depuis, les utilisateurs américains peuvent échanger environ 6 000 actions et ETF via une structure de courtage de confiance. Ces actions ne sont cependant pas sur une blockchain.

Les actions tokenisées apparaîtront pour le moment uniquement hors des États-Unis. Les régulateurs américains se penchent encore sur la manière de réguler exactement cette forme de commerce.

Une avalanche de nouveaux produits

Les actions ne sont que la partie visible de l’iceberg. Coinbase ouvre également la voie aux options sur cryptomonnaies et actions.

De plus, des futures perpétuels sur des thèmes tels que l’IA, la défense et les actions chinoises seront proposés. Grâce à des contrats pré-IPO, les investisseurs pourront même parier sur des entreprises non cotées comme SpaceX, OpenAI et Anthropic.

Les clients pourront désormais transférer leur portefeuille d’actions d’un autre courtier vers Coinbase. Avec Coinbase Advisor, l’entreprise introduit également un conseiller en IA pour votre portefeuille.

Réduire la dépendance aux cryptos

Coinbase souhaite réduire sa dépendance au marché volatile des cryptomonnaies et n’est pas la seule plateforme à le faire.

Kraken et Bybit ont déjà franchi le pas. Toutes deux proposent des actions américaines tokenisées via xStocks, une plateforme de l’entreprise suisse Backed Finance.

Le géant Binance s’est également aventuré ce mois-ci sur le marché des actions. Il a lancé bStocks, des actions tokenisées émises par une filiale du groupe.

Mais c’est justement le type de produit contre lequel Coinbase s’oppose. En effet, selon les petites lignes, avec bStocks, vous ne possédez pas une véritable action, mais un certificat qui suit le cours.

Il y a également Robinhood, qui a construit son propre réseau blockchain pour apporter des actions tokenisées en Europe. Et l’autrichien Bitpanda propose le trading d’actions réelles et d’ETF, ainsi que de métaux précieux comme l’or et l’argent.