Huawei détrône Nvidia en Chine : chiffre d’affaires vers 12 milliards

Huawei pourrait devenir cette année le leader du marché chinois des puces IA. Selon le Financial Times, le chiffre d’affaires des processeurs IA pourrait atteindre environ 12 milliards de dollars, contre 7,5 milliards de dollars en 2025. Cela représenterait une croissance d’au moins 60 %.

Forte demande pour la nouvelle puce IA

La principale raison est que les entreprises technologiques chinoises cherchent de plus en plus d’alternatives locales à Nvidia. En raison des tensions entre Washington et Pékin, il est devenu plus difficile pour Nvidia de fournir des puces IA à la Chine. Huawei comble désormais ce vide.

Les entreprises technologiques chinoises ont passé d’importantes commandes pour le dernier processeur Ascend 950PR de Huawei. Cette puce, entrée en production de masse en mars, est principalement destinée à l’inférence, c’est-à-dire les calculs permettant aux modèles d’IA de générer des réponses.

Cela diffère de l’entraînement, qui reste techniquement plus exigeant et se fait encore souvent sur des puces Nvidia. Mais à mesure que les applications IA, les chatbots et les agents se généralisent, l’inférence pourrait devenir un marché en forte croissance.

Huawei mise pleinement sur cette tendance. L’entreprise tente de compenser les performances modestes de chaque puce individuelle en construisant des clusters puissants, où de nombreuses puces collaborent via des technologies réseau.

Nvidia entravée par la réglementation

Nvidia a obtenu en mars des licences américaines pour vendre des puces H200 en Chine, mais aucune livraison n’a encore eu lieu selon des sources informées. La raison en est une combinaison de restrictions américaines et chinoises.

Pékin inciterait les entreprises technologiques chinoises à soutenir les producteurs locaux et à utiliser les puces Nvidia principalement hors de Chine. Parallèlement, les règles américaines exigent justement que les puces Nvidia pour les clients chinois soient utilisées uniquement en Chine, ce qui bloque les livraisons en pratique.

Cela joue en faveur de Huawei. Plus Nvidia a des difficultés à servir la Chine, plus il est probable que les clients chinois se tournent vers des alternatives locales.

Huawei rattrape son retard

Malgré tout, Huawei n’est pas encore au niveau technologique de Nvidia. Selon des sources, ses puces les plus récentes ont au moins deux générations de retard sur les produits Nvidia les plus avancés.

Mais l’écart se réduit. Huawei améliore les performances et l’efficacité de ses puces IA et collabore étroitement avec SMIC, le principal fabricant de puces en Chine. De plus, deux nouvelles usines devraient entrer en production cette année, spécifiquement pour Huawei.

DeepSeek a également collaboré avec Huawei pour son dernier modèle V4, utilisant le 950PR pour rendre l’inférence plus économique et efficace. Cependant, l’entraînement de ce modèle s’est majoritairement fait sur du matériel Nvidia, montrant où se situe actuellement la limite.

La faiblesse persistante de Huawei : le logiciel

Le plus grand défi pour Huawei n’est pas seulement le matériel, mais surtout le logiciel. Nvidia a construit avec Cuda un écosystème dominant parmi les développeurs du monde entier.

Huawei propose Cann comme alternative, mais celui-ci est souvent perçu par les développeurs comme plus compliqué à utiliser, augmentant les coûts opérationnels pour les clients et rendant la transition moins attrayante.

Tant que cet écart logiciel persistera, Huawei ne sera pas un substitut complet à Nvidia. Toutefois, en Chine, la pression politique, la réglementation et le besoin d’autosuffisance pourraient accélérer cette transition.

La Chine veut sa propre infrastructure IA

Morgan Stanley prévoit que le marché chinois des puces IA pourrait atteindre 67 milliards de dollars d’ici 2030, dont 86 % pourraient être fournis par des acteurs chinois.

Cela souligne un changement structurel. La Chine souhaite réduire sa dépendance à la technologie américaine, tandis que les restrictions à l’exportation contraignent les entreprises américaines à limiter leur offre.

C’est un grand problème pour Nvidia. La Chine a longtemps été un marché clé, mais la combinaison des règles d’exportation américaines et de la politique de localisation chinoise pousse les clients vers Huawei.

C’est le moment pour Huawei de s’imposer. L’entreprise n’a pas besoin de surpasser Nvidia technologiquement pour gagner des parts de marché. Dans un marché où l’accès, la géopolitique et la sécurité d’approvisionnement prennent de plus en plus d’importance, la meilleure puce chinoise disponible pourrait suffire.